Page 13 - MKGV 2022_v3

III. Enflasyon indirimi

ve endeksleme

uygulamaları

A. Enflasyon indirimi Buna göre enflasyon indirim oranı birden büyük (%677,67)
çıktığından, bireysel yatırımcılar tarafından yukarıdaki menkul
Enflasyon indirimi, bazı menkul sermaye iratları için uygulanan kıymetlerden 2022 yılında elde edilen menkul sermaye iratları
ve elde edilen gelirin enflasyondan kaynaklanan kısmının (kupon faizi ve itfa gelirleri) tutarı ne olursa olsun beyan
ayrıştırılarak, reel gelirin vergilendirilmesi amacını güden edilmeyecektir.
bir uygulamadır. Buna göre elde edilen gelire, ilgili yıl için
belirlenen enflasyon indirim oranı uygulanır. Bu şekilde tespit B. Endeksleme
edilen tutar, elde edilen gelirden düşülmek suretiyle beyana
tabi menkul sermaye iradı tutarına ulaşılır. Endeksleme, sadece bazı menkul kıymet alım satım kazançları
için geçerli olan bir uygulamadır. Bu uygulama da enflasyon
1. Enflasyon indiriminin uygulanacağı gelirler indiriminde olduğu gibi elde edilen kazancın enflasyon
karşısındaki reel değerinin belirlenmesine yöneliktir.
1 Ocak 2006 tarihinden itibaren enflasyon indirimi
uygulamasına son verilmiştir. Ancak bazı istisnai durumlarda Alım satım kazançlarında endeksleme; menkul kıymetlerin
2022 yılı gelirleri için de uygulanması mümkündür. maliyet bedelinin, elden çıkarıldığı ay hariç olmak üzere, her ay
için enflasyon oranına göre artırılması anlamına gelmektedir.
Gelir Vergisi Kanunu’nun geçici 67. maddesi uyarınca, 1 Ocak Satış kazancı; satış bedelinden endekslenmiş maliyet bedelinin
2006 tarihinden önce ihraç edilen her nevi tahvil ve Hazine çıkarılması suretiyle hesaplanmaktadır. Endekslemede Türkiye
bonoları ile Toplu Konut İdaresi ve Özelleştirme İdaresince İstatistik Kurumu (TÜİK) tarafından her ay açıklanan Yurt İçi
çıkarılan menkul kıymetlerden elde edilen gelirlere 31 Aralık Üretici Fiyat Endeksinin (Yİ-ÜFE) kullanılması gerekir. (Yİ-ÜFE
2005 tarihinde yürürlükte olan mevzuatın uygulanması listesi için Rehber’in sonuna bakınız.)
gerekmektedir.
1. Endeksleme yönteminin kullanılabileceği kazançlar
Bu hüküm uyarınca, 1 Ocak 2006 tarihinden önce Türk lirası
cinsinden ihraç edilmiş olan; 1 Ocak 2006 tarihinden önce ihraç edilmiş olan; Devlet tahvili
ve Hazine bonoları, Toplu Konut İdaresi ve Özelleştirme
➢• Hazine bonosu ve Devlet tahvilleri, İdaresince çıkarılan menkul kıymetler, eurobondlar ve özel
sektör tahvilleri ile aynı tarihten önce iktisap edilmiş olan;
➢• Toplu Konut İdaresi ve Özelleştirme İdaresince çıkarılan yabancı hisse senetleri, yurt dışında kurulmuş yatırım fonlarına
menkul kıymetler ve ait katılma belgeleri ve yabancı tahvillerin elden çıkarılmasından
➢• Özel sektör tahvillerinden, sağlanan kazançların tespiti sırasında bu menkul kıymetlerin
maliyet bedeli endekslemeye tabi tutulabilmektedir.
2022 yılında bireysel yatırımcılar tarafından elde edilen
menkul sermaye iratları (kupon faizi ve itfa gelirleri) için Ayrıca 1 Ocak 2006 tarihinden sonra ihraç edilmiş olan
enflasyon indirimi uygulaması devam etmektedir. eurobondlar ile bu tarihten sonra iktisap edilmiş olan; yabancı
tahviller, hisseleri BİST’te işlem görmeyen tam mükellef
2. Enflasyon indirim oranı kurumlara ait hisse senetleri ile yabancı hisse senetlerinin
elden çıkarılmasından sağlanan kazançların tespiti sırasında da
Enflasyon indirim oranı her yıl için, aşağıdaki şartlar dahilinde endeksleme yapılabilmektedir.

Yeniden değerleme oranı a. 1 Ocak 2006 tarihinden itibaren ihraç edilen veya alınan
menkul kıymetlerde endeksleme
DT ve HB ihalelerindeki bileşik ortalama faiz oranı
➢• 1 Ocak 2006 tarihinden itibaren ihraç edilen eurobondlarla,
formülüyle hesaplanmaktadır. 2022 yılı gelirlerine ➢• Aynı tarihten itibaren iktisap edilmiş olan; yabancı tahviller,
uygulanacak olan enflasyon indirim oranı, 30 Aralık 2022 hisseleri BİST’te işlem görmeyen tam mükellef kurumlara ait
tarihli 2. mükerrer Resmî Gazete’de yayımlanan 323 seri hisse senetleri ile yabancı hisse senetlerinin,
numaralı Gelir Vergisi Genel Tebliği ile %677,67 olarak
açıklanmıştır. elden çıkarılmasından sağlanan kazançların tespiti sırasında

Menkul Kıymet Gelirlerinin Vergilendirilmesi 2022 | 13